分散投资导致投连险热销

　　投连险在中国并不是一个全新的产品。20世纪70年代诞生于英国的投连险由平安保险首先引入中国市场。1999年10月，平安推出了国内第一款投连险产品“平安世纪理财”，其间正值股市大好，出现喜欢跟风的消费者疯狂抢购的情景。其他保险公司也纷纷跟进，投连险盛极一时。但是，随着中国股市进入熊市，保险公司投资收益开始下降，许多客户的投资账户出现亏损，盲目抢购的客户开始抱怨，退保风波此起彼伏，投连险市场从此一蹶不振。最近在股市日益波动不定的情况下，基金的净值开始受到影响，投连险作为分散投资的一种方式再次兴旺起来，如今已是越炒越热。美国友邦保险公司北京分公司企划部一位相关负责人告诉记者，去年5月18日，友邦“财富通B款”投资连接险登陆北京市场，迅速开始热销，随后推出的友邦聚财宝投资连接保险，也同样以“保障+理财”两项功能受到投资者的认可。招商银行(600036行情,股吧)某金葵花理财客户经理张女士告诉记者：“投连险越卖越火，年底了我接待了很多利用年终奖购买投连险的客户，基金账户从几十万到几百万的都有，投连险已经成为继股票、基金后分散投资的主要项目。”

　　“理财+保障”投资新卖点

　　投连险的发售是通过银行和保险公司，例如，中意人寿保险公司通过银行发售的投连险为“智尊投资连接保险”，而通过保险公司直接发售的为“年年创意投资连接保险”，两种产品购买渠道不同，缴费方式设置不同，收益大小基本相同。通过银行购买投连险的手续费较低，投资年限相对固定，如果提前退出需要缴纳高额退出费，一般情况下投资期限为十年；如通过代理人购买的投连险则可以期缴或者年缴，而且有专业的理财专家做指导，投资期限相对较短，一般情况下五年为一个投资期限，还有的是两年。

　　“保障+理财”是吸引投资者的一个主要方面，也是投连险产品的一大卖点。中意人寿保险公司销售渠道经理杨先生说：“投连险的保障功能是许多投资者看好的一大卖点，投资的同时一部分钱用来购买保险，被保者可以是投保人的直系亲属（年龄必须满足出生满30天至64周岁之间），而且中意人寿发售的‘智尊投资连接保险’还拥有自动锁定收益功能，能够更好地为投资者服务。”自动锁定收益值与基金中的现金分红类似，在理财账户盈利的情况下可以自动调整各账户内资金的配置。曾丽仙告诉记者，投连险所针对的方向很广泛，除了基金以外还有债券、银行的大额存款等。一般情况下投资期限是五年，相对而言属于中长期投资的保险理财产品。风险比投资股票、基金低一些，收益相对较少，但是突出了其保障的功能。

　　■小贴士

　　投连险风险解读

　　投连险投资于资本市场，收益情况必定会根据市场波动而发生变动，所以存在亏损的风险，不保底也是投连险的最大特点。高风险意味着高利润。专家告诉记者：“波动应该是形容风险的最佳词汇，因为投资是一个趋势的问题，比如在向上的趋势中有波动，眼前的低点和最高点相比也许下降了很多，但是比起买入时的价格也许并没有亏本，所以收益的计算并不绝对。随着国家经济的发展，通货膨胀让资金的购买力降低，钱虽然不会变少，但是买到的东西会变少，不过任何投资都不可能是一本万利的，在选择的时候一定要详细了解它的特点，在这个时候就要把握时机做一些适合自己的投资。”投连险与股票、基金不同，操作方法也有差别，最后专家建议消费者养成长期理财的习惯，合理地配置手中的资金。

　　还有一个容易为人忽视的风险是消费者过度仰仗投连险的保障功能。虽然“理财+保障”是投连险产品的一大卖点，但实际上许多投连险只提供基本身故保障，对疾病、养老、意外基本没有涉及，投保人的大部分风险仍然未能覆盖。也有部分投连险能够提供高残保障或侧重于养老，因此在购买前不能只注重投资收益，要充分考虑自身的保险需求。