得益于最近两年A股市场的持续走牛，投资者的理财热情日益高涨。2007年，国内商业银行理财产品无论是发行数量还是募集资金量都呈现爆发性增长。投资者对收益的过高预期，银行出于竞争压力用高预期收益率吸引投资者的做法，已经为今日双方矛盾的激化埋下了隐患??市场表现好，自然皆大欢喜；一旦风吹草动，风险临头，难免反目相向。这实际上反映出我国理财市场的不成熟，这种不成熟既有观念上的，也涉及产品设计、管理规范以及政策监管等方面。

　　长期以来，在大多数人心目中，银行产品代表的是“安全”、“稳定”，却忘记购买理财产品本质上是一种投资行为，而投资就意味着有赚有赔，同时高收益必然伴随着高风险。既要保证资金安全，又想获得高额回报，抱有如此想法的投资者实际上是被自己不成熟的投资理念给忽悠了。

　　如果说，投资者在一次次的“零收益”、“负收益”中遭受的是经济上的损失，那么作为产品提供者的银行，有可能在这场“信任门”中失掉一部分来之不易的客户，并使自己在投资者中好不容易树立起来的“专家理财形象”受损，从这一角度上讲，银行也是输家。即使排除了道德风险、产品设计缺陷等因素，银行理财产品遭到投资者过激反应本身也表明，银行在风险教育、风险提示这些不可或缺的环节上仍有未尽责任。比如，银行是否对所销售产品做到风险可控？是否将合适的产品卖给合适的客户？是否在风险出现后及时告知投资者？

　　对此，有专家指出，目前银行理财产品存在着营销不当、信息不透明等问题，包括过于强化“预期收益率”卖点，却较少向投资者揭示风险，特别是在产品销售环节，销售人员“报喜不报忧”容易对专业知识缺乏的投资者产生误导。尽管一些银行对此“喊冤”，认为已经采取多种方式评估投资者的风险承受能力，并定期进行了产品信息披露，但实际效果显然不尽如人意。针对此类问题，有消息表明，监管部门正在研究调整《商业银行个人理财业务管理暂行办法》，拟针对出现的问题制定更有针对性和操作性的规范，包括对一些条款加以细化等。

　　尽管以上各种争议可能会对近期银行理财业务带来一定负面影响，但无论是“零收益”还是被清盘，都不能改变银行理财产品业务快速增长的发展趋势。投资者和银行在经历重挫后的自省和自律，将有助于银行理财市场的不断成熟。