一笔大钱，投Ta合适吗？

文｜简七投研组（微信公众号：简七读财）

最近的市场波动下，不少投资极简的朋友有些焦虑。

比如有位用户朋友，买了100万极简，定投了三年，占整体资产的80%，前段时间跌的有点慌。

问，怎么办？

股市波动，除了保持定投之外，我们还需要做些什么？

今天想和大家借着极简组合来聊一聊。

01

什么是极简

如果你之前没有了解过极简投资，不妨先来了解下它：

4分钟带你看懂极简投资 | 视频

02

我们整理了5个你最关心的问题，接下来一一解答：

1. 拿多少比例的资产来买极简比较合理呢？

我们建议，用3年以上不用的钱，以及不超过30%的可变现的资产（不包括房产）来投资极简。

开头提到的，买了100万的极简用户，最开始算上了家里的房产，以为没有超过30%。

但我们和他沟通后，发现他其实用上了80%的可变现资产来买——

这样的比例，无论是对投资心态还是家庭资产配置，都有些太高了。

2. 极简投资里面的5支基金已经历时5年，有需要迭代更新吗？

极简是适合新手朋友踏出第一步的权益类资产组合，我们一直把它定位为入门级产品。

如果你对于基金投资有了一定经验后，可以在极简的基础上，挑选其他产品，比如其他指数基金、主动管理基金等，做好资产配置。

还是那句话，极简投资适合作为金鹅池的一部分选择，但不需要作为全部选择。

3. 新华纯债换了基金经理，投资收益会有影响吗？

我们已经和基金公司固收团队，以及新任的基金经理进行了及时的沟通，了解到——

这只基金的投资策略没有发生变化，依然会以“稳”为主，继续起到“安全垫”的作用。

所以我们的极简组合中会保留这只纯债基金，大家可以放心定投。

4. 极简适合用来为养老金/孩子教育金做准备吗？

如果是养老金计划，极简投资是一个不错的长期配置工具。

但教育金和养老金不太一样，需要根据孩子的不同阶段进行规划——

如果是短期要支付的学费，那建议放在短期稳健型银行理财、券商理财等产品中，更为合适；

如果是3年、甚至5年以上才用得上的储备教育金，再考虑部分放在较高收益、同时有着较高风险的资产中，比如，极简投资组合，来增加资金的使用效率。

除了权益类产品，长期教育金，也可以考虑搭配一些低风险的长期投资，比如现金流比较匹配的年金险——将孩子的教育金，和平日里的投资理财物理隔离起来。

5. 最近A股、美股的波动很大，极简还值得定投吗？

对近期的波动，我们需要适应波动，继续累积长期的筹码。

另外，如果波动让自己睡不着，可以适当降低一些权益类产品的投资比例。

03

除了这些大家关心的话题之外，由于组合中有两只美国市场的指数基金，也想和大家聊聊最近美股的波动和风险。

说到美股，就要聊一聊美国经济，和总统拜登的政策了。

拜登上台后，40多天内完成了新冠疫苗1亿剂的接种，又给企业和民众发放补贴。

美国的单日确诊人数较过去几个月，大幅减少了，随着疫情的逐渐控制，经济的持续复苏还是值得乐观的。

总体来说，拜登上台后，对于美股的影响，目前来看还是偏中性的。

另外，前段时间，媒体上看到不少有关美国国债收益率上升的报道。

很多朋友来问，这和股市之间到底有什么关系呢？

巴菲特曾经把这个利率比作地心引力：

当利率上升，“引力”加强，股市就“变重了”，很难上涨。

你可以把它看作是一个风险警示，但影响市场波的因素比较复杂，你不用把它放大成是一个股市持续下跌的信号。

还有朋友担心，美债收益率的波动也会影响A股的表现。

观察2009年以来美债利率和上证综指的收益率表现，你会发现，它们之间的相关程度十分有限，大多数时候是南辕北辙的状态。

（图片来源：光大证券(601788,股吧)研报2021年2月28日）

所以，我们要担心的不是下跌，而是——

屏蔽噪音，筛选出有用的信息，做出对自己有利的选择；做好资产配置，平衡好股债的风险。

我们的极简组合同时买入中美两国的指数基金，并配置了两成的债基，就是想要分散风险，降低波动带来的烦恼。

但由于极简80%的钱配置在股票上，整体是一个风险偏高的资产组合，所以还是建议大家用3-5年长期不用的闲钱投资，而且最好用定投的方式来参与。

最后，附上极简的整体表现。

数据来源：东方财富(300059,股吧)Choice金融终端

截止日期2021.04.07

祝大家理财更简单，人生更自由，晚安~

参考资料：

《美债利率上行对于市场有多大的影响？——策略前瞻之一百六十一》，光大证券，2021年2月28日

《达利欧：未来10年还得看中国市场，美债风暴将迫使美联储出手防水》，华尔街见闻，2021年3月23日

《任泽平:2021年中国宏观展望》，公众号：泽平宏观，2021年3月23日

本文首发于微信公众号：简七读财。文章内容属作者个人观点，不代表和讯网立场。投资者据此操作，风险请自担。